SAVEREX takeover bid

English

Exmar’s major shareholder, Saverex, has launched a voluntary and conditional cash offer for all the Exmar shares it does not already own, for €12.10 per share and €2.48 per share option, less €1.00 gross dividend per share, resulting in an amount of €11.10 per share and €1.48 per share option.

Welcome on our website where we present the materials of the takeover bid by Saverex NV on Exmar NV. We invite you to explore the prospectus and other information on the takeover bid. Please feel free to reach out to Belfius Bank SA/NV (0032 2 222 12 02) for any further inquiries.

Key points

All-cash offer of €12.10 per share and €2.48 per share option

Reduced by the payment of a gross dividend of €1.00 per share, as approved by Exmar’s AGM on 16 May 2023 and paid on 24 May 2023, resulting in an amount of €11.10 per share and €1.48 per share option

24.7% premium on Exmar closing price on 31 March 2023
33.2% premium on Exmar volume-weighted average price over one month before 31 March 2023
46.0% premium on Exmar volume-weighted average price over twelve months before 31 March 2023
Offer has unanimous support of Exmar’s Board of Directors
Read more
An Independent Expert’s Report has been produced by Degroof Petercam Corporate Finance SA, appointed by Exmar’s independent directors
Download report
The prospectus drawn up by Saverex and the response Memorandum drawn up by Exmar have been approved by Belgium’s FSMA. The FSMA’s approval does not imply any opinion by the FSMA on the merits or the quality of the offer.

Timeline

8 June 2023 (9.00am CET) - Opening of the Initial Acceptance Period
6 July 2023 (4.00pm CET) - Closing of the Initial Acceptance Period
13 July 2023 - Publication of the results of the Initial Acceptance Period (and confirmation by the Offeror as to whether the Conditions of the Offer have been met and, if not, whether or not the Offeror waives the Conditions)
27 July 2023 - Initial Payment Date

Nederlands

De grootaandeelhouder van Exmar, Saverex, heeft een vrijwillig en voorwaardelijk bod in contanten uitgebracht op alle Exmar-aandelen die zij nog niet bezit voor €12,10 per aandeel en €2,48 per aandelenoptie, verminderd met een brutodividend van €1,00 per aandeel, hetgeen resulteert in een bedrag van €11,10 per aandeel en €1,48 per aandelenoptie.

Welkom op onze website waar we de documenten ter beschikking stellen betreffende het overnamebod van Saverex NV op Exmar NV. Wij nodigen u uit om het prospectus en andere informatie betreffende het overnamebod te bekijken. Aarzel niet om contact op te nemen met Belfius Bank SA/NV (0032 2 222 12 02) voor verdere vragen.

Belangrijke punten

Bod volledig in contanten van €12,10 per aandeel en €2,48 per aandelenoptie

Verminderd met de betaling van een brutodividend van € 1,00 per aandeel, zoals goedgekeurd door de jaarlijkse algemene vergadering van Exmar op 16 mei 2023 en betaald op 24 mei 2023, hetgeen resulteert in een bedrag van €11,10 per aandeel en €1,48 per aandelenoptie

24,7% premie ten opzichte van de slotkoers van Exmar op 31 maart 2023
33,2% premie ten opzichte van de volumegewogen gemiddelde prijs van Exmar over de periode van één maand vóór 31 maart 2023
46,0% premie ten opzichte van de volumegewogen gemiddelde prijs van Exmar over de periode van twaalf maanden vóór 31 maart 2023
Bod heeft de unanieme steun van de Raad van Bestuur van Exmar
Lees meer
Een Verslag van de Onafhankelijke Expert is opgesteld door Degroof Petercam Corporate Finance SA, benoemd door de onafhankelijke bestuurders van Exmar
Hier downloaden
Het prospectus opgesteld door Saverex en de memorie van antwoord opgesteld door Exmar, zijn goedgekeurd door de Belgische FSMA. De goedkeuring van de FSMA houdt geen beoordeling van de FSMA in omtrent de opportuniteit of de kwaliteit van het bod.

Tijdlijn van de belangrijkste data

8 juni 2023 (9.00 uur CET) - Opening van de Initiële Aanvaardingsperiode
6 juli 2023 (16.00 uur CET) - Sluiting van de Initiële Aanvaardingsperiode
13 juli 2023 - Bekendmaking van de resultaten van de Initiële Aanvaardingsperiode (en bevestiging door de Bieder of al dan niet werd voldaan aan de Voorwaarden van het Bod of, indien dit niet het geval zou zijn, de Bieder al dan niet afstand doet van de Voorwaarden)
27 juli 2023 - Initiële Betaaldatum

Français

L'actionnaire principal d’Exmar, Saverex, a lancé une offre en espèces volontaire et conditionnelle pour toutes les actions Exmar qu'elle ne détient pas déjà, pour 12,10 EUR par action et 2,48 EUR par option sur action, déduction faite du dividende brut de 1,00 EUR par action, soit un montant de 11,10 EUR par action et 1,48 EUR par option sur action.

Bienvenue sur notre site web où nous mettons à votre disposition les documents relatifs à l'offre publique d'acquisition de Saverex NV sur Exmar NV. Nous vous invitons à consulter le prospectus et les autres informations relatives à l'offre publique d'acquistion. N'hésitez pas à contacter Belfius Banque SA/NV (0032 2 222 12 02) pour toute question supplémentaire.

Points clés

Offre en espèces de 12,10 EUR par action et de 2,48 EUR par option sur action

Réduite du versement d’un dividende brut de 1,00 EUR par action, tel qu’approuvé par l’assemblée générale ordinaire d’Exmar le 16 mai 2023 et versé le 24 mai 2023, soit un montant de 11,10 EUR par action et de 1,48 EUR par option sur action

prime de 24,7 % sur le cours de clôture d’Exmar au 31 mars 2023
prime de 33,2 % sur le cours moyen pondéré en fonction du volume d’Exmar sur une période d’un mois avant le 31 mars 2023
prime de 46,0 % sur le cours moyen pondéré en fonction du volume d’Exmar sur une période de douze mois avant le 31 mars 2023
L’offre bénéficie du soutien unanime du conseil d’administration d’Exmar
Lire la suite
Un Rapport d’Expert Indépendant a été produit par Degroof Petercam Corporate Finance SA, nommé par les administrateurs indépendants d’Exmar
Télécharger ici
Le prospectus établi par Saverex et le mémoire en réponse établi par Exmar ont été approuvés par la FSMA belge. L’approbation de la FSMA n’implique aucune opinion de la FSMA sur le fond ou la qualité de l’offre.

Chronologie des dates clés

8 juin 2023 (9h00 heure belge) - Ouverture de la Période Initiale d’Acceptation
6 juillet 2023 (16h00 heure belge) - Clôture de la Période Initiale d’Acceptation
13 juillet 2023 - Publication des résultats de la Période Initiale d'Acceptation (et indication par l’Offrant du respect des Conditions de l’Offre ou, à défaut, de la renonciation éventuelle de l’Offrant aux Conditions)
27 juillet 2023 - Date de Paiement Initiale

Kennisgeving FSMA

Documenten (Documents):

Aanvaardingsformulier (Acceptance Form):

Persberichten (Press Releases):